Анализ денежного оборота на предприятии

Финансовая информация » Анализ денежного оборота и финансовой устойчивости предприятия » Анализ денежного оборота на предприятии

Страница 2

Стандарт: А1≥П1 ; А2≥П2; А3≥П3; А4˂П4

На 31дек.2010г: А1˂П1 ; А2˃П2; А3˂П3; А4˃П4

На 31дек.2011г: А1˂П1 ; А2˃П2; А3˂П3; А4˂П4.

Исходя из этого можно сказать, что ликвидность баланса не достаточная т.к. не удовлетворяет приведенным стандартам условия ликвидности. Но охарактеризовав степень покрытия обязательств активами по данным табл.1., следует отметить, что предприятие не обладает абсолютной ликвидностью, так как сумма наиболее ликвидных активов значительно ниже суммы кредиторской задолженности (платежный недостаток составил на начало периода -11726113млн.р; на конец -4385730млн.р.). Платежный излишек, получаемы при сопоставлении быстрореализуемых активов и краткосрочных обязательств, как на начало, так и на конец анализируемого периода, возникает из-за превышения краткосрочных задолженностей дебиторам над краткосрочной задолженностью кредиторам. Медленно реализуемые активы, включающие запасы и затраты, на начало периода были меньше размера долгосрочных пассивов на 229446тыс.р., а на конец года тоже меньше на 51264тыс.р. Не выполнение 3его неравенства говорит о том, что фирма имеет не перспективную ликвидность. Не выполнение 4ого неравенства на начало года, говорит о не выполнения минимальных условий финансовой устойчивости, но к концу года неравенство выполняется, и это говорит о выполнения условий, а т.ж. о наличии собственных оборотных средств для финансирования текущей деятельности. Поскольку целых 3 неравенства (на начало года-2) за анализируемый период имеет знаки противоположные зафиксированные в стандартом варианте, то ликвидность баланса предприятия отлична от абсолютной. Значит у предприятия недостаточное количество оборотных средств для финансовой устойчивости.

Расчет чистого оборотного капитала.

Показатели

На 31дек.2010г

На 31дек.2011г

Изменения (+;-)

1.Оборотные активы

17699162

26747751

9048589

2.Краткосрочные обязательства

17250897

22259633

5008736

3.Чистый оборотный капитал (п.1-2)

448265

4488118

4039853

4.Чистый оборотный капитал,отнесенный к ОА ,в%

2%

16%

14%

В результате сопоставления активов и обязательств выполняется соответствие в первой пропорции говорящие о достаточности денежных средств для оплаты срочной кредиторской задолженности. Также последнее неравенство говорит о наличии у предприятия СОС, что достаточно для соблюдения минимального условия его финансовой устойчивости.

Показатели

Условные

обозначения

на 31дек.2010г

на 31дек.2011г

Изменения за

период(гр.4-3)

1.Источники формирования собств. средств

ИСС

4471287

9164114

4692827

2.Внеоборотные активы

ВБА

4516395

5078907

562512

3.Наличие собств. оборотных средств

СОС

-45108

4085207

4130315

4.Долгосрочные обязательства

ДКЗ

493373

402911

-90462

5.Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования ОС (гр.3+4)

СДИ

448265

4488118

4039853

6.Краткосрочные кредиты и займы

ККЗ

1430030

1512733

82703

7.Общая величина основных источников средств (с.5-6)

ОИЗ

-981765

2975385

3957550

8.Общая сумма запасов

З

214491

285917

71426

9.Излишек,недостаток Обор.средств(с.3-8)

∆СОС

-259599

3799290

3968427

10.Излишек,недостаток собств. И долгосрочных займов (с.5-8)

∆СДИ

233774

4202201

3968427

11.Излишек,недостаток общей величины основных источников финансирования запасов(с.7-8)

∆ОИЗ

-767674

2689468

3457142

12. Трехфакторная модель

М= (∆СОС; ∆СДИ; ∆ОИЗ)

(0;1;0)

(1;1;1)

Страницы: 1 2 3

Другое по теме:

Финансовая стратегия как часть общей финансовой политики организации
Как известно, целью разработки финансовой политики предприятия является построение эффективной системы управления финансами, направленной на достижение стратегических и тактических целей его деятельности. Стратегическими задачами разработки финансовой политики предприятия являются: максимизация при ...

Порядок исчисления акцизов
Сумма акциза по подакцизным товарам, в отношении которых установлены твердые или адвалорные ставки, определяется по формуле: А=НБ*Cm (1.1.) где: А — сумма акциза; НБ — налоговая база (в рублях либо в натуральном выражении); Cm — ставка налога (в процентах или в рублях за единицу продукции). Сумма а ...

Виды налогов
Налоги очень разнообразны по видам и образуют довольно разветвленную совокупность. Классификация позволяет упорядочить все разнообразие налогов, свести его к небольшому числу классов, объединенных по признаку сходства, наличию общих свойств и т.д. Классификация важна не только для теории, но и для ...

Навигация

Copyright © 2019 - All Rights Reserved - www.forteg.ru