Анализ эффективности финансирования

Общий показатель ликвидности:

Ко.л. = (А1+0,5А2+0,3А3)/(П1+0,5П2+0,3П3)(24)

На начало 2006 года:

Ко.л. = (450000+0,5*2203090+0,3*4240)/(1634056+0,5*104546+0,3*229575)=0,88.

На конец 2006 года:

Ко.л. = (470000+0,5*2499510+0,3*13179)/(1460540+0,5*500000+0,3*279161)=0,96.

Общий показатель ликвидности на конец года увеличился на 0,08 (0,96-0,88). Это связано, в первую очередь, с увеличением наиболее ликвидных активов предприятия (на 4%).

Коэффициент абсолютной ликвидности:

Ка.л = А1 / П1+П2(25)

На начало 2006 года:

Ка.л. = 450000 / (1634056+104546) = 0,26

На конец 2006 года:

Ка.л = 470000/ (1460540+500000) = 0,24

Коэффициент абсолютной ликвидности к концу года снизился. Но значение этого коэффициента соответствует нормативному значению (Ка.л. норм.= 0,2-0,5). Снижение показателя связано с увеличением к концу года наиболее срочных обязательств (на 221 938 руб.).

Промежуточный коэффициент покрытия:

Кп.л. = (А1+деб.зад.+пр.активы) / (П1+П2)(26)

На начало 2006 года:

Кп.л. = (450 000+284240+19500) / (1634056+104546) = 0,43

Кп.л. = (470000+413179+3500) / (1460540+500000) = 0,45

Промежуточный коэффициент покрытия увеличился на 0,02 (0,45-0,43). Это обусловлено увеличением наиболее ликвидных активов и быстрореализуемых активов.

Коэффициент текущей ликвидности:

Кт.л. = (тек. активы – рас. б.п.) / тек. обязательства(27)

На начало 2006 года:

Кт.л. = (2657530-2000) / 1738602 = 1,53

На конец 2006 года:

Кт.л. = (2982689) / 1960540 = 1,52

Коэффициент текущей ликвидности снизился на 0,01 за счет увеличения наиболее срочных обязательств. Отрицательным моментом является то, что значение коэффициента текущей ликвидности ниже нормативного (К т.л. норм.> 2).

По результатам оценки показателей ликвидности баланса (таблица 9) можно признать баланс предприятия ООО «Престиж-маркет» на начало года абсолютно не ликвидным, а к концу года это положение несколько ухудшилось. Это произошло в результате того, что в структуре баланса удельный вес наиболее срочных обязательств увеличился, удельный вес наиболее ликвидных активов также возрос, но не намного. Так же произошел рост быстрореализуемых активов и медленно реализуемых активов. При этом снизилось количество труднореализуемых активов.

Исходя из данных, приведенных в таблице 10, следует, что у ООО «Престиж-маркет» очень низкая текущая ликвидность, то есть низкая платежеспособность. Этот вывод можно сделать, сравнивая наиболее ликвидные средства и быстрореализуемые активы с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами общества.

Таблица 10

Структура кредиторской задолженности ООО «Престиж-маркет» за 2006 год

Другое по теме:

Финансовые отношения и финансовая система: сущность и структура
Финансовые отношения – это отношения, по поводу формирования и использования целевых денежных средств. Финансовые отношения многообразны, поскольку существует множество субъектов рынка, каждому из которых нужны денежные средства для решения своих хозяйственных задач. Однако в этом многообразии движ ...

Формирование системы налогообложения
Формирование системы налогообложения как составной части налоговой системы после введения части первой НК РФ связано с налоговой реформой, основные цели которой состояли в снижении налогового бремени экономики и его структурной перестройке, оптимизации количественного и качественного состава налого ...

Раздельный учет доходов и расходов индивидуального предпринимателя при совмещении системы обложения единым налогом на вмененный доход и других систем налогообложения
В соответствии с пунктом 7 статьи 346.26 НК РФ налогоплательщики, осуществляющие наряду с предпринимательской деятельностью, подлежащей налогообложению единым налогом, иные виды предпринимательской деятельности, обязаны: – вести раздельный учет имущества, обязательств и хозяйственных операций в отн ...