Анализ ликвидности баланса и его горизонтальный и вертикальный анализ

Финансовая информация » Управление финансовой устойчивостью предприятия » Анализ ликвидности баланса и его горизонтальный и вертикальный анализ

Страница 2

ТЛ = (А 1 + А 2) – (П 1 + П 2) (1)

- перспективную ликвидность – прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

ПЛ = А 3 – П 3 (2)

Анализ ликвидности баланса сводится к проверке того, покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения обязательств.

Для выявления факторов, влияющих на изменение платежеспособности и риска предприятия, необходимо выполнить анализ состава, динамики и структуры имущества и источников финансирования на предприятии Анализ динамики покажет, как изменялись активы и источники финансирования, анализ структуры позволит оценить последствия этих изменений: улучшение или снижение платежеспособности, риска и финансовой устойчивости предприятия. Все указанное выше носит название горизонтального и вертикального анализа баланса. Горизонтальный анализ заключается в сопоставлении финансовых данных предприятия за два прошедших периода (года) в относительном и абсолютном виде. Используя данный тип анализа, определяют - по каким разделам и статьям баланса произошли изменения. Далее проводят вертикальный анализ, который позволяет сделать вывод о структуре, а также проанализировать динамику этой структуры. Итак, на основе горизонтального и вертикального анализа можно определить признаки «хорошего» баланса, которые являются причинами финансовой устойчивости организации. К таковым можно отнести:

- валюта баланса в конце отчетного периода должна увеличиваться по сравнению с началом периода;

- темпы прироста оборотных активов должны быть выше, чем темпы прироста внеоборотных активов;

- собственный капитал организации должен превышать заемный и темпы его роста должны быть выше, чем темпы роста заемного капитала;

- темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности должны быть примерно одинаковые;

- доля собственных средств в оборотных активах должна быть более 10%;

- в балансе должна отсутствовать статья «Непокрытый убыток».

Представленные выше виды анализа баланса является, как правило, предварительными и достаточно приближенными [1,4,8].

Относительные показатели ликвидности

Как было ранее сказано, платежеспособность – это внешнее проявление финансовой устойчивости. Для оценки платежеспособности, иными словами, для оценки финансовой устойчивости в краткосрочной перспективе организации используются три относительных показателя, различающиеся набором ликвидных активов, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

1). Коэффициент абсолютной ликвидности

Наиболее ликвидными активами являются, конечно, денежные средства. Следом за денежными средствами идут краткосрочные финансовые вложения – обычно легко реализуемые и относительно надежные временные вложения денежных средств. В действительности они рассматриваются как денежные эквиваленты, которые могут быть легко превращены в денежные средства, но при этом обеспечивают предприятию прибыль. Отношение денежных средств и их эквивалентов к текущим пассивам предприятия называется коэффициентом абсолютной ликвидности. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовых вложениях. Нормативное значение коэффициента находится в диапазоне 0,2 – 0,4.

Страницы: 1 2 3 4 5 6

Другое по теме:

Налог на имущество предприятий
Налог на имущество предприятий (организаций) является прямым и относится к категории региональных налогов. Плательщиками налога на имущество предприятий являются предприятия, учреждения и организации, их филиалы и другие аналогичные подразделения, имеющие отдельный баланс и расчетный (текущий) счет ...

Финансовые инвестиции организации
Инвестиции – это вложенный капитал, как денежный, так и реальный. Они осуществляются в виде денежных средств, банковских вкладов, паев, акций и других ценных бумаг, вложений в движимое и недвижимое имущество, интеллектуальную собственность, имущественные права и другие ценности. Финансовые инвестиц ...

Сущность, признаки и функции финансов
По вопросу происхождения термина "финансы" существуют разные точки зрения. Одни авторы утверждают, что этот термин возник в XIII - XV вв. в торговых городах Италии и стал употребляться как понятие, связанное с системой денежных отношений между населением и государством [27, с.25]. Другие ...

Навигация

Copyright © 2021 - All Rights Reserved - www.forteg.ru