Эффективность управления денежными средствами предприятия во многом зависит от качества анализа и детализации планирования денежных потоков.
С движения денежных средств начинается и им заканчивается производственно-коммерческий цикл. Денежные средства - это наиболее ликвидная категория активов, которая обеспечивает предприятию наибольшую степень ликвидности. К денежным средствам относятся наличные денежные средства в белорусских рублях и иностранной валюте, средства на счетах в банках.
Движение денежных средств фирмы представляет собой непрерывный процесс. Денежный поток - это поступления и выплаты денежных средств, возникающие в процессе деятельности предприятия.
Учет денежных средств регулируется законом "О бухгалтерском учете и отчетности", Типовым планом счетов бухгалтерского учета и Инструкцией по его применению, Постановлением Министерства финансов Республики Беларусь "О бухгалтерской отчетности организаций", Постановлением Национального банка Республики Беларусь "Об утверждении формы отчета о движении денежных средств" и другими.
В 2010 году в ООО "Полиимпорт М" поступления по основной деятельности составили 3 856,3 млн. руб. Основной источник данных поступлений - реализация продукции, работ, услуг (2 832,7 млн. руб.). Расходы по основной деятельности составили 3 857,3 млн. руб. и были связаны с оплатой за сырье и материалы (2 124,3 млн. руб.), выдачей заработной платы рабочих и служащих (170 млн. руб.) и др. нуждами предприятия. Поступления и расходы по вышеупомянутым статьям осуществлялись достаточно равномерно в течение года.
В целом, по данному направлению деятельности предприятия обеспечен отрицательный поток денежных средств, что свидетельствует о недостаточной эффективности и прибыльности производственно-хозяйственной деятельности.
Для ООО "Полиимпорт М" длительность операционного цикла составила в 2009 г. - 87,77 дней, в 2010 г. - 46,04 дней. Длительность финансового цикла отражающая цикл обращения денежной наличности, предприятия составляет в 2009 г. - 94,34 дней, в 2010 г. - 52,62 дней. Предприятие уменьшает свой операционный и финансовый цикл. Руководство предприятия приняло в 2010 году ряд мероприятий в целях сокращения финансового цикла, а именно производство востребованной продукции, проведение активной рекламной компании и других мероприятий, стимулирующих сбыт.
Показатели эффективности чистого денежного потока предприятия за анализируемый период имеют тенденцию к росту, однако их весьма низкое значение отражает неэффективность денежных потоков.
Показатели эффективности чистого денежного потока предприятия за анализируемый период имеют тенденцию к росту, однако их весьма низкое значение отражает неэффективность денежных потоков. ООО "Полиимпорт М" на основании проведенного исследования можно порекомендовать направить усилия на повышение эффективность использования денежных средств предприятия.
В рассматриваемом нами примере уровень вариации для положительного денежного потока равен 30,653%, а для отрицательного денежного потока 30,771%. В нашем случае изменчивость ряда считается средней. Значение коэффициента корреляции в нашем случае равно 0,999737. Значение коэффициента корреляции между значениями положительного и отрицательного денежного потока близкое к 1,0 свидетельствует о достаточной синхронизации денежных потоков по временным интервалам.
Во втором разделе также представлен факторный анализ коэффициента рентабельности положительного денежного потока. Как видно из расчетов, влияние факторов, включенных в аналитическую модель, было как положительным, так и отрицательным. К числу положительно повлиявших факторов на изменение коэффициента рентабельности денежных потоков в 2010 г. в сравнении с 2009 г. относятся материало- и амортизациоемкость и доля среднего остатка денежных средств в общей сумме активов. Отрицательно повлияли на изменение коэффициента рентабельности денежных потоков в 2010 г. такие факторы, как рост зарплатоемкости, снижение оборачиваемости активов и доли среднего остатка денежных средств в общем объеме положительного валового денежного потока.
В третьем разделе данной курсовой работы рассмотрены пути оптимизации денежных потоков. В результате оптимизации денежных потоков предприятия создаются предпосылки для максимизации чистого денежного потока. Также в третьем разделе произведен расчет прогнозного показателя чистого денежного потока с применением методов экономико-математического моделирования.
Другое по теме:
Понятие и сущность оптимизации налогообложения
Оптимизация налогообложения - это организационные мероприятия в рамках действующего законодательства, связанные с выбором времени, места и видов деятельности, созданием и сопровождением наиболее эффективных схем и договорных взаимоотношений. Оптимизация налогообложения - это процесс, который рекоме ...
Виды прибыли и порядок их формирования
Прибыль является конечным финансовым результатом предпринимательской деятельности предприятий и в общем виде представляет собой разницу между ценой продукции и ее себестоимостью, а в целом по предприятию представляет разницу между выручкой от реализации продукции и себестоимостью реализованной прод ...
Правовая основа деятельности налоговых органов
Как установлено п. 1 ст. 1 Кодекса, законодательство Российской Федерации о налогах и сборах состоит из Кодекса и принятых в соответствии с ним федеральных законов о налогах и сборах. В пункте 1 ст. 1 Кодекса идет речь о совокупности законодательных актов федерального уровня, в то время как согласн ...